Портфельные инвестиции вар 2


Notice: Undefined variable: heading_title in /var/www/uchkaleydoskop/data/www/uchkaleydoskop.ru/catalog/view/theme/theme162/template/common/column_left.tpl on line 4


Каталог готовых работ




Работы на заказ

Если Вы не нашли подходящей работы в каталоге готовых работ, то мы можем оказать помощь в ее написании. для оформления заказа вам необходимо нажать кнопку Заказать написание работы, заполнить приведенную форму и отправить нам.

Портфельные инвестиции вар 2

Тип работы: Контрольная работа
Номер работы: 00221
Цена: 150 руб.

Контрольная работа по дисциплине "Управление портфельными инвестициями" вариант 2, год сдачи: 2012, объем работы: 5 стр.

Задача 1. Имеется следующая информация о характеристиках восьми портфелей:

Портфель

А

Б

В

Г

Д

Е

Ж

З

Ожидаемая доходность (в %)

10

12,5

15

16

17

18

18

20

Стандартное отклонение (в %)

23

21

25

29

29

32

35

40

а) изобразите графически данные портфели;

б) пять из указанных портфелей эффективны, а три – нет. Какие портфели неэффективны?

в) допустим, что вы можете брать кредиты и предоставлять займы по ставке 12%. С помощью графика определите, какой из приведенных портфелей является лучшим в данной ситуации? Ответ объясните.

г) предположим, вы готовы принять стандартное отклонение, равное 25%. Какова максимальная ожидаемая доходность, которую вы можете получить, при условии, что у вас нет возможности брать кредиты или предоставлять займы?

д) какова ваша стратегия в распределении инвестиций, если вы можете брать кредиты и предоставлять займы по ставке 12% и готовы согласиться с 25%-ным стандартным отклонением? Какова максимальная ожидаемая доходность?

е) какую дополнительную доходность сможет получить инвестор за каждую дополнительную единицу риска, которую он готов будет принять?

Задача 2. Ценные бумаги типа М имеют ?=1,2 и ожидаемую доходность 20%. Ценные бумаги типа N имеют ?=0,9 и ожидаемую доходность 16%. Если ставка, свободная от риска составляет 5% и рыночная премия за риск 12,3%. То правильно ли оценены М и N? Какие из них переоценены? Недооценены?

Задача 3. Инвестор может привлекать заемный капитал и размещать средства по безрисковой ставке 0,06. Кроме того, он может инвестировать в рискованные активы Х и У. Ожидаемая доходность актива Х – 0,14; доходность актива У – 0,09. Стандартные отклонения соответственно равны 0,2 и 0,12. Инвестор определил, что при данных условиях наилучший из рискованных портфелей должен включать 76,7% стоимости, инвестированной в актив Х, и 23,3% - в актив У. Определить структуру портфеля, включающего безрисковый актив, если инвестор готов принять риск, соответствующий стандартному отклонению, равному 0,14. Коэффициент корреляции колебаний доходности рискованных акций равен 0,5. Какой тип портфеля (кредитный или заемный) сформирует инвестор?